HB01FiU8: Nya bestämmelser om hur Sjunde AP-fonden ska lämna hållbarhetsinformation

Finansutskottets betänkande 2023/24:FiU8

Sammanfattning

Utskottet ställer sig bakom regeringens lagförslag. Förslaget innebär att de nuvarande kraven på Sjunde AP-fonden att lämna håll­barhetsinformation ersätts med de informationskrav som gäller enligt EU:s förordning om håll­barhetsrelaterade upplysningar och EU:s gröna taxonomi­förordning.

Lagändringarna föreslås träda i kraft den 1 januari 2024.

Behandlade förslag

Proposition 2023/24:9 Nya bestämmelser om hur Sjunde AP-fonden ska lämna hållbarhetsinformation.

Innehållsförteckning

Utskottets förslag till riksdagsbeslut

Redogörelse för ärendet

Utskottets överväganden

Nya bestämmelser om hur Sjunde AP-fonden ska lämna hållbarhetsinformation

Bilaga 1
Förteckning över behandlade förslag

Propositionen

Bilaga 2
Regeringens lagförslag

 

Utskottets förslag till riksdagsbeslut

 

Redogörelse för ärendet

I betänkandet behandlar utskottet regeringens proposition 2023/24:9 Nya bestämmelser om hur Sjunde AP-fonden ska lämna hållbarhetsinformation. I propositionen föreslås att det ska göras en ändring i lagen om allmänna pensions­fonder (AP-fonder) så att Sjunde AP-fonden omfattas av de informations­krav som gäller enligt EU:s förordning om hållbarhetsrelaterade upplysningar och EU:s gröna taxonomiförordning. Skyldigheten föreslås ersätta de nuvarande kraven på Sjunde AP-fonden att lämna hållbarhets­information. Lagändringarna föreslås träda i kraft den 1 januari 2024.

I propositionen finns en redogörelse för ärendets beredning fram till regeringens beslut om propositionen.

Regeringens förslag till riksdagsbeslut återges i bilaga 1. Regeringens lagförslag finns i bilaga 2. Lagförslaget har granskats av Lagrådet.

Inga motioner har väckts med anledning av propositionen.

 

Utskottets överväganden

Propositionen

Krav på att lämna hållbarhetsinformation

Sjunde AP-fonden omfattas i dag av en skyldighet att lämna viss information om hur hållbarhet beaktas i förvaltningen. Enligt 5 kap. 5 a § lagen (2000:192) om allmänna pensionsfonder ska Sjunde AP-fonden för varje fond som AP-fonden förvaltar lämna den information som behövs för förståelsen av fondens förvaltning med avseende på hållbarhet, däribland frågor som rör miljö, sociala förhållanden, personal, respekt för mänskliga rättigheter och mot­verkande av korruption. Informationen ska beskriva vilka hållbarhets­faktorer som beaktas i förvaltningen, den eller de metoder som används för håll­barhetsarbetet och uppföljningen av arbetet.

Den huvudsakliga regleringen för fondbolag om hur hållbarhetsinformation ska lämnas finns i EU:s förordning om hållbarhetsrelaterade upplysningar.[1] Den gäller för finansmarknadsaktörer och finansiella rådgivare, däribland fondbolag enligt svensk rätt. Förordningen tillämpas fr.o.m. den 10 mars 2021. För fondbolagen finns även vissa kompletterande upp­lysnings­krav i EU:s gröna taxonomiförordning.[2] Förordningen tillämpas fr.o.m. den 1 januari 2022 i fråga om förordningens klimatrelaterade mål.

Även Sjunde AP-fonden bör tillämpa EU-regleringen

Regeringen föreslår att Sjunde AP-fonden ska tillämpa de bestämmelser som gäller för utvecklare av pensionsprodukter i EU:s förordning om hållbarhets­relaterade upplysningar. Denna skyldighet ska ersätta de nuvarande kraven på Sjunde AP-fonden att lämna hållbarhetsinformation.

Regeringen anför att i det lagstiftningsärende som behandlade åtgärder med anledning av EU:s förordning om hållbarhetsrelaterade upplysningar föreslog bl.a. Pensions­myndigheten att även Sjunde AP-fonden skulle omfattas av de informations­krav som gäller enligt förordningen. Regeringen angav då att den avsåg att överväga ärendet i ett annat lagstiftningsärende (prop. 2020/21:66).

Samtliga AP-fonder omfattas av ett mål om föredömlig förvaltning och krav på samverkan om bl.a. gemensamma riktlinjer för redovisning av hur målet uppnåtts. När kravet på samverkan om sådan redovisning infördes för Första–Fjärde AP-fonderna bedömde regeringen att fonderna bör tillhanda­hålla lättillgänglig information om sin verksamhet (prop. 2017/18:271). Kravet på öppenhet motiverades av att verksamheten är komplex och att den vilar på allmänhetens förtroende. EU-regleringen om hållbarhetsrelaterade upplysningar har enligt regeringen delvis samma syfte, men tillgodoser även ett konsumentskyddsintresse genom gemensamma regler för hållbarhets­upplysningar. Regeringen anför att detta intresse har relevans även på premie­pensions­området.

En fondförvaltare kan efter upphandling få ingå fondavtal med Fondtorgs­nämnden. Det innebär att fondförvaltaren får tillhandahålla en fond på premiepensionens fondtorg och att pensionssparare kan välja att placera sina premiepensionsmedel i fonden. För att få ingå fondavtal ska en fondförvaltare lämna och åta sig att lämna sådan information som avses i EU:s förordning om hållbarhetsrelaterade upplysningar och EU:s gröna taxonomi­förordning. Regeringen anför att pensionsspararna bör få motsvarande information om de fonder som ingår i förvalsalternativet AP7 Såfa och Sjunde AP-fondens valbara fonder som den information som ska lämnas av privata fondförvaltare som är verksamma på premiepensions­området.

Medlemsstaterna får besluta att tillämpa förordningen om hållbarhetsrelaterade upplysningar på utvecklare av pensionsprodukter som förvaltar nationella sociala trygghetssystem som omfattas av viss EU-reglering.[3] Sjunde AP-fondens verksamhet faller in under denna valfrihet. Regeringen anför att valfriheten bör användas på så sätt att det i lagen om allmänna pensionsfonder införs ett krav på att Sjunde AP-fonden ska lämna hållbarhetsupplysningar enligt regleringen på EU-nivå.

Användningen av valfriheten innebär att Sjunde AP-fonden definieras som finansmarknadsaktör enligt förordningen om hållbarhetsrelaterade upp­lysningar. Därmed omfattas fonden även av EU:s gröna taxonomiförordning. Regeringen bedömer att någon särskild svensk reglering om att Sjunde AP-fonden ska tillämpa bestämmelser i den förordningen därför inte behövs.

Mer omfattande och detaljerade krav på att hållbarhetsrelaterade upplysningar ska lämnas

Förslaget innebär att Sjunde AP-fonden kommer att omfattas av nya och mer detaljerade krav på att lämna hållbarhetsrelaterade upplysningar jämfört med vad som gäller för fonden i dag. Regeringen anför att Sjunde AP-fonden bör uppnå en hög grad av öppenhet när det gäller hållbarhetsarbetet. Därför är de strängare informationskrav som gäller enligt EU-regleringen inte något som talar emot att Sjunde AP-fonden lämnar hållbarhetsrelaterade upplysningar enligt den regleringen.

De nya och mer omfattande kraven innebär bl.a. att Sjunde AP-fonden ska offentliggöra policyer för hållbarhetsrisker och lämna information om negativa konsekvenser för hållbar utveckling på bolagsnivå. Det innebär även att Sjunde AP-fonden, för de fonder som Sjunde AP-fonden förvaltar, ska lämna produktrelaterade upplysningar. När det gäller en finansiell produkt som främjar miljörelaterade eller sociala egenskaper handlar det bl.a. om krav på att upplysningarna ska innehålla information om hur de miljörelaterade eller sociala egenskaperna uppnås. När det gäller en finansiell produkt som har hållbarhet som mål ställs ytterligare upplysningskrav, bl.a. när det gäller val av jämförelseindex.

 

Hållbarhetsinformationen ska lämnas i respektive fonds informationsbroschyr och årsberättelse

Regeringen föreslår att för varje fond som Sjunde AP-fonden förvaltar ska Sjunde AP-fonden lämna upplysningar i respektive fonds informations­broschyr när det gäller upplysningar som ska lämnas enligt artikel 6.3 i EU:s förordning om hållbarhetsrelaterade upplysningar, och i respektive fonds årsberättelse när det gäller upplysningar som lämnas enligt artikel 11.2 i samma förordning.

Regeringen anser, och hänvisar även till Finansinspektionens remissvar, att det är viktigt att det är tydligt vilken information som ska lämnas i en fonds informationsbroschyr respektive årsberättelse. Enligt EU:s förordning om håll­barhetsrelaterade upplysningar ska utvecklare av pensionsprodukter lämna viss produktrelaterad information skriftligt i god tid innan en icke-professionell investerare blir bunden av ett avtal som gäller en pensions­produkt. Viss information ska även lämnas skriftligen i års­redovisningen eller i en rapport i enlighet med nationell rätt. Regeringen bedömer att denna allmänt hållna reglering om hur information ska lämnas bör kompletteras för att det ska vara tillräckligt tydligt hur Sjunde AP-fonden ska lämna informationen. Regeringen anför att detta får anses vara förenligt med förordningen.

Dynamisk hänvisning till EU-förordningen

För att det inte ska uppstå oklarheter om vilken information som Sjunde AP-fonden ska lämna och hur den ska lämnas bör det enligt regeringen säkerställas att ändringar av EU:s förordning om hållbarhetsrelaterade upplysningar får omedelbart genomslag. Regeringen bedömer därför att hänvisningen till förordningen bör vara dynamisk, vilket innebär att hänvisningen avser förordningen i den vid varje tidpunkt gällande lydelsen.

Ikraftträdande och övergångsbestämmelser

Regeringen föreslår att lagändringarna ska träda i kraft den 1 januari 2024. Äldre föreskrifter ska fortfarande gälla för information om hållbarhet i års­berättelser som lämnas före utgången av 2024. På så sätt lämnas årsberättelsen för 2023 i enlighet med den reglering som gällt under den tid som års­berättelsen avser.

Utskottets ställningstagande

Det har inte väckts några motioner med anledning av propositionen. Utskottet anser att riksdagen av de skäl som anförs i propositionen bör anta regeringens förslag.

Bilaga 1

Förteckning över behandlade förslag

 

Bilaga 2

Regeringens lagförslag